Comprendre les marchés financiers

Présentation de la structure et de l’organisation générale des marchés financiers, avec une attention particulière réservée au fonctionnement d’une salle de marché. Elle se poursuit par une description des principaux intervenants, des différents types de marchés ainsi que des instruments financiers qui s’y traitent. L’utilisation des exemples concrets favorisent l’assimilation des différentes notions abordées. Cette formation est particulièrement recommandée à tous ceux qui n’ont pas une formation initiale en finance de marché.
  • Connaître l’organisation des différents compartiments des marchés financiers
  • Comprendre les interactions entre les différents intervenants dans les marchés financiers
  • Comprendre les mécanismes des instruments financiers de base et des produits dérivés standards
  • Comprendre les mécanismes d’origination des titres financiers standard

Aucun

Prochaine session

  • A venir

Public

Tout public

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Durée

4x2h30

Format

Présentiel, Distanciel

Modules

4 modules

Détails.

Programme

1. Organisation et fonctionnement des marchés financiers

  • Fonctions : allocation des liquidités, allocation des risques, véhicule d’information
  • Instruments financiers de base : produits de change, produits commodities, actions et indices boursiers, produits de taux d’intérêt, dérivés de crédit
  • Intervenants : entreprises, banques, investisseurs institutionnels, Etat, particuliers, intermédiaires financiers
  • Bourses de commerce de produits financiers
  • Fonctionnement du système bancaire : liquidité centrale, marché interbancaire, taux directeurs, métiers d’une BFI
  • Organismes de tutelle : AMF, ACP, FSA, SEC, CFTC
  • Salle de marché : front office, middle office, back office, risk management
  • Cas pratique sous Excel : cycle de vie d’un produit financier à travers les différents compartiments front office/middle office/back office de la salle de marché

2. Les Marchés Financiers cash

  • Actions : certificat d’investissement, certificat de vote, IPO, marché gris, marché primaire, marché secondaire, indices, bourses actions
  • Taux d’intérêt : opérations interbancaires, titres de créances négociables, repos, prêt/emprunt de titres, obligations d’Etat, obligation corporate
  • Taux de change : devise directrice, devise dirigée, change spot, cotation au certain, cotation à l’incertain, cours croisé
  • Matières premières : marchés physiques, marchés papiers, produits spot, produits futures
  • Crédit : issuer, credit event, spread de crédit, credit default swap, indice de crédit
  • Cas pratiques sous Excel : chroniques de flux financiers générés par une action, une obligation, un spot FX, un Future Brent, un credit default swap

3. Les Marchés Financiers Fermes

  • Typologies de marché : marchés OTC, marchés organisés, marchés cleared OTC
  • Marchés forwards : equity forward contract, forward rate agreement, forward FX, commodity forward contract
  • Marchés futures : future sur indice action, future sur taux court, currency future, commodity future contract
  • Marchés swaps : swap de taux d’intérêt standard, equity swap, swap cambiste, currency swap, commodity swap, credit default swap
  • Cas pratique sous Excel : chronique des flux des principaux produits dérivés fermes

4. Les Marchés Financiers Optionnels

  • Définition et intérêts des produits optionnels
  • Marchés à terme optionnel : options standard, option sur contrat à terme, options exotiques
  • Facteurs caractéristiques d’une option standard
  • Cas pratique sous Excel : chronique des flux d’un call standard sur action et d’un call asiatique sur action

En savoir plus

  • Exercice en travaux dirigés
  • Questions orales
  • Attestation de formation remise
  • Si en physique : salle de formation équipée (rétroprojecteur, tableau blanc…)
  • Si en distanciel : réunion Teams
  • Questionnaire post-formation

Inscription

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